港证监四度打击杀猪盘：冻结101个账户 涉濠江机电等5家公司

3月16日消息，步入2021年，香港证监会对香港市场普遍存在的操纵市场案件或者“杀猪盘”事件展开连环出击，不到三个月冻结了超100个账户，诈骗团伙被陆续逮捕，相关账户被相继冻结，相关券商被通报。2021年香港证监会明显加大了对操纵市场案件的打击力度，在这波打击背后，2020年又有哪些知名的杀猪盘，一般套路如何？投资者如何保护自身利益？

一年超500宗诈骗案：港证监重拳出击 冻结101个账户

根据资料，香港警方2020年共接获510宗投资骗案，较前年300宗上升达70%，但暂时无“唱高散货”股票投资骗案的统计数字。香港本地券商人士对新浪港股表示，港股杀猪盘事件年年都有，屡禁不绝，这也是困扰香港证监会的难题。

进入2021年，香港证监会明显加大了操纵市场的打击力度。

1月26日，证监会向五家经纪行发出限制通知书以冻结与涉嫌市场操纵活动有关的客户账户，对万海证券、艾德证券期货、民众证券、伟禄亚太及华赢东方（亚洲）发出限制通知书，禁止它们处置或处理12个交易帐户内持有的若干资产。

2月9日，证监会向两家经纪行发出限制通知书以冻结与怀疑社交媒体“唱高散货”骗局有关的客户账户。点名名汇证券及富途证券国际（香港），禁止它们处理或处置三个交易帐户内的某些资产。

2月10日，港证监透过与香港警务处（警务处）辖下的反诈骗协调中心联合制作的一段短片，提醒公众小心网上投资骗局。该段短片提醒投资者提防有骗徒在社交媒体平台上建立投资群组，并声称能提供股票贴士或内幕消息。在某些个案中，这些骗局更涉及冒认知名的投资顾问和市场评论员。

短片以戏剧形式讲解典型的“唱高散货”计划。“唱高散货”是操纵股票市场的手法之一。骗徒将股票的价格人为地“推高”，并利用社交媒体诱使投资者以高价买入，然后卖出或“抛售”图利。在大多情况下，投资者并不知悉诱使他们跌入陷阱人士的真实身分。

证监会法规执行部执行董事魏建新先生（Mr Thomas Atkinson）表示：“我们今年其中一项工作重点是打击透过受欢迎的社交媒体平台进行的“唱高散货”骗局及其他类型的市场操纵活动。证监会与反诈骗协调中心携手进行这项宣传活动，以提高公众对这些骗局的操作方法的认识。证监会亦正在与警务处紧密合作，遏止集团式的“唱高散货”骗局。”

2月18日，港证监向13家经纪行发出限制通知书，禁止它们处理或处置54个交易帐户内的某些资产。这些资产与一宗怀疑社交媒体“唱高散货”骗局有关，当中涉及于2020年9月至2020年11月期间就一家在香港联合交易所有限公司上市的公司的股份进行的市场操纵活动。

该13家经纪行分别是：时富证券有限公司、中州国际证券有限公司、兴证国际证券有限公司、中国通海证券有限公司、京华山一国际（香港）有限公司、凯基证券亚洲有限公司、京基证券集团有限公司、六福证券（香港）有限公司、大圣证券有限公司、山证国际证券有限公司、晋立峰证券有限公司、中泰国际证券有限公司及尊嘉证券国际有限公司。

3月5日，警方联同香港证监会采取代号“合璧”联合行动，打击“唱高散货”集团。消息指，人员在行动中以洗黑钱或诈骗罪名拘捕7男5女，年龄介乎23-65岁，冻结并检获超过9亿港元资产。

本次，香港警方共出动逾160人搜查全港27个目标地点，包括疑犯位于山顶、中区及湾仔区的豪宅，以及港岛区的涉案证券行，共拘捕12人，冻结涉案证券户口、银行户口内资金和财产，总值达9亿港元，包括8000多万元银行存款及900多万元现金。

证监会行政总裁欧达礼表示，目前没有实际受害人的损失数字，暂知道有一宗损失600万元，因案件受害人数众多，但当中仍有很多人未有报案；呼吁受害人尽快主动报案。

3月15日，香港证监会向15家经纪行发出限制通知书，要求冻结与怀疑社交媒体“唱高散货”骗局有关的32个客户账户。

此次涉及的15家经纪行包括，勤丰证券、中国银河国际证券（香港）、中国通海证券、英皇证券（香港）、进升证券、名汇证券、富途证券国际（香港）、华泰金融控股（香港）、一盈证券、凯基证券亚洲、聚富证券、所罗门证券、新鸿基投资服务、太阳国际证券及禹洲金融控股（香港）。

层层剥茧，涉及杀猪盘上市公司大起底

1月26日，据港证监，该等资产与一家在香港联合交易所有限公司上市的公司的股份于2020年9月至10月期间的涉嫌市场操纵活动有关。据新浪港股复盘，这家公司很可能是中国宏光，这只股票不足20天暴涨320%，但21日当天暴跌86%，呈现明显的杀猪盘特征。而公司业绩动辄下滑50%，股权高度集中更是符合庄家拉高出货的特征。而万海、艾德、民众等券商正是公司的经纪商。

2月9日，这些资产与一宗怀疑社交媒体“唱高散货”骗局有关，当中涉及于2020年3月至2020年10月期间就两家在香港联合交易所有限公司上市的公司的股份进行的市场操纵活动。

据新浪港股复盘，名汇证券可能与天任集团暴涨暴跌有关。2020年9月底工程分包商天任集团上市，名汇证券不断加持，10月底公司股价已经暴涨623%，10月30日公司股价暴跌超90%，11月初的数据显示名汇证券已经从第一大经纪商的4.6%减少为1%左右。

而富途国际香港则可能和知名的杀猪盘途屹控股有关。5月16日，港股旅游产品服务商途屹控股盘中突遭洗仓，股价一度暴跌80%，而在暴跌之前途屹控股走势简直比肩股王腾讯，从0.195港元一路涨到3港元，区间涨了14倍。当时途屹控股是用“黄国英讲课”宣传，事后黄国英在Facebook发声明否认，并报警。

当时，我们分析到公司股权集中，是明显的庄股，毕竟此前在没有基本面业绩的情况下接连暴涨。而根据其持仓情况，我们判断公司为内地坐庄（公司最大持仓券商却是富途证券，持仓比例超70%。根据大股东持股75%，大股东很可能将股份质押给了富途证券，富途多为内地资金持有）。

2月18日， 港证监冻结13家经纪商，涉及于2020年9月至2020年11月期间，包括时富证券、中州国际等。根据新浪港股复盘，该只上市公司是我们多次报道的濠江机电。11月25日，新浪港股发文，濠江机电是一只杀猪盘，股民纷纷等待当日暴跌。11月26日，濠江机电开盘直线暴跌。

公司暴跌前的妖股特征也很明显，1）建筑股，濠江机电是澳门本地的机电工程服务承建商；2）上市前股东有抛售需求。2018年3月份，公司引入的两位股东，到暴跌前已经豪赚50多倍，且没有禁售期。3）散户持股少，流通盘少，容易爆炒，更易暴跌。5）暴跌前的11月25日尾盘，成交放量成交，大量卖盘涌现，有微信女建议散户买入。暴跌前的经纪商持股情况如下，中泰国际、京基证券、晋立峰证券持仓居前。

3月15日，香港证监会向15家经纪行发出限制通知书，当中涉及2019年11月至2020年11月间，针对一家港交所上市公司股份进行的市场操纵活动。勤丰证券、通海、所罗门、凯基证券上榜。根据新浪港股复盘，该只股票为WMCH GLOBAL，从2020年9月急速拉升，2个半月涨了近10倍，11月26日一日跌92%。

WMCH GLOBAL主营业务为土木及结构工程，收益主要来源于集团在新加坡及越南的业务营运。业绩亏损严重，股权高度集中，在暴跌之前成交放量到原来的几倍甚至几十倍、上百倍，就是说明庄家离场前奏。此外，微信女让韭菜接盘有固定价格。比如濠江机电4.36港元接盘，比如WMCH GLOBAL是让3.31港元接盘。

杀猪盘套路大起底，还有醉酒“杀猪”未遂！

随着杀猪盘在港股频繁发生，我们此前多次总结杀猪盘的一般套路和特征，就特征来看，一般是业绩下滑或亏损，股权高度集中，无基本面支撑的股价持续拉升，微信女荐股，经纪商为凯基、京基、通海等，且香港本地券商为主。

香港市场由于没有涨跌幅限制，一些仙股长年没有成交量，从而成为了一些庄家拉高出货的温床，通过拉升宣传，吸引粉丝关注，散户接盘，庄家离场的套路。甚至港股很多新股也是杀猪不断。

有香港本地券商人士对新浪港股表示，“我最印象深刻的就是一家新股的老板在上市前夜喝醉了，跟保荐商说了一个价格，然后第二天醒来要求价格提高20%，经纪商不肯，第二天30家经纪商撤单，愿意赔款，起初募资超购400倍，最后募资额不足1%，成为杀猪未遂的典型”。

还有一些新股我们也能发现，像毛记葵涌，该公司上市当天暴涨400%多，但从第二天开始就直接暴跌45%，是典型的杀猪盘。还有奥克斯国际，上市之后连续杀了好几次“猪”，让大家伙有充足的时间离场，可谓是非常“良心”了。

对于香港证监会重拳出击“杀猪盘”，华兴证券（香港）首席经济学家兼首席策略分析师庞溟表示，香港市场的法治与监管水平较高、监管机构执法规范性较好，但相应地监管执法耗时较长、救济及时性有限。

他续指，如果涉及跨境证券违法犯罪行为，跨境监管合作的复杂性将进一步提高。不法团伙以大额出货为目的进行忽悠式荐股、“唱高散货”、诱骗投资者高价接盘，涉及诈骗、操纵市场、非法荐股等多种违法犯罪活动，有可能给投资者带来惨重损失。建议投资者应树立长期投资、价值投资、理性投资理念，同时提高风险防控意识，关注机构和人员的业务资质和业务规范。

港股市场频现杀猪盘，新浪港股特此总结出杀猪的一般套路，大致如下：

第一步：以成功人士或知名基金经理名义建粉丝群拉人。

第二步：初期以建议绩优股为主，等投资者有所收益，来获得投资者的信任。

第三部：获取粉丝信任后开始推荐坐庄的股票（以仙股、垃圾股为主），称坐庄能有几倍收益，机不可失。

第四部：散户入场，庄家/荐股团伙高位套现离场，解散粉丝群，继续建新群忽悠新的投资者。

那么，如何规避这些仙股和庄股呢？中泰国际策略分析师颜招骏对新浪港股总结六条规避庄股要点，以飨读者。

1）基本面，避免买入。市值太少；长期亏损；或无长期现金流净流入的公司。

2）比较股价与资产净值的比例， 资产净值是假设公司清盘后股东可以拿回的价值，如果股价相对资产净值太高，风险相对会较大。

3）注意股权集中的风险，投资者可从联交所网页观察CCASS内股权的集中程度，若大股东把大部分股票放在同一家券商，有机会是押了股，将来有机会出现被斩仓引致股票暴跌的可能。同时可观察证监会网页的“股权高度集中公布”。

4）如果股份买卖差价阔，流通量低，而股价又异常脱离基本面上涨，例如公司业务没有突破，但股价几乎每天上涨，而且长期摆脱大盘的调整或同业走势/ 股价长时期的每天波幅维持在一个特定区间，但有机会是庄家在炒作。

5）庄家股上涨初期成交不多，因为初期是庄家内部左手交右手制造成交。后期或借助利好消息把股价推高。大跌前夕的股价几乎是75度角上涨，而且成交量突然暴增，便是庄家趁机出货的时间。

6）避免买入经常运用财技的公司，例如经常改名、配股、供股、合股等。（文/金石）

　　版权及免责声明：凡本网所属版权作品，转载时须获得授权并注明来源“融道中国”，违者本网将保留追究其相关法律责任的权力。凡转载文章，不代表本网观点和立场。

延伸阅读